|
数世纪来，银行一直都是推动金融服务创新的强大动力。从十九世纪以来，银行业在欧洲的发展由最开始的第一支行，到借记卡，然后到现代的互联网和手机银行，金融服务提供商也已经完全接受了其中的新技术。 但最近传统银行业和其他财富管理机构都受到一些新的市场参与者的威胁，这些参与者正寻找机会试图破坏原来的商业模式。其中，无论是计算机金融意见提供机构或是最近新兴的借贷行业，数字金融市场蓬勃发展，破坏了原来的行业规则。 专业服务公司德勤（Deloitte）在最新的报道中表示：“市场上出现了很多这种新型灵活的市场参与者，他们大多不受监管，跟传统的金融产业完全不同。” 该作者还说到：“行业规则使得传统金融业难以发展创新，且传统的市场战略，基础设施和思想禁锢都让传统金融产业难以有力回击这种具有侵略性的威胁。” 在这些新的市场参与者当中，有一个重要关键词不容忽视，那就是所谓的“服务民主化”，它帮助打破了进入市场的障碍，逐渐被潜在服务提供商接受。PayPal和TransferWise的成功已经在支付行业引起了轰动，它们都试图成为银行产业的重要部分。不用借助银行的业务，通过众筹，像是Zopa和FundingCircle这样的P2P借贷机构使得借款人直接就可以进入市场。 由于这些新兴的借贷机构省略了这个过程，因此借款人通常都能得到相较低的利率，然而与之相比，储户的整体税率却很高。传统的银行一般都会有储蓄保证，因此如果借贷机构没有这些相应的保证的话，客户就得自己承担风险。 有了这些借贷机构，业务的贸易者便可以在市场中进行交易，通常来说这个过程都是由专业的贸易商进行的，因此“社会贸易”对目前的财富管理行业来说也是一个挑战。 没有经验的资本家借助像是eToro这样的在线“社会投资网站”，便可以进入全球货币市场，同时，这些网站还给用户提供细致的指导，允许用户相互交流。用户还可以借鉴甚至是完全复制“成功投资者”的理财经验，这样就省去了他们还得聘请咨询专业顾问的麻烦。 eToro公司发言人宣布他们有500万的用户，且表示：“实际上财富管理行业传统的商业模式也让我们很困惑，因此我们eToro公司所寻求的是民主化进入市场。” 传统的财富管理行业当然也感受到了新兴借贷平台来势汹汹。在英国，有数百万消费者不愿意或是根本就没有机会接触到专业的顾问，这主要是因为专业咨询很可能就得花费数百英镑。 robo advisers（其咨询花费仅仅为传统面对面咨询的很小一部分）这个咨询机构在海外取得了成功，如果这个成功算得上是某种迹象的话，那么很可能英国的市场就此改变。 Simon Bussy是英国Altus Consulting公司的首席咨询顾问，他表示：“robo advisers采用的是精密复杂的计算程序，而没有花大钱请人来管理消费者跨地域，不同资产类别的投资，因此该公司吸引了很多美国风险资本家，这些资本家相信这个公司完全能解决投资商的所有问题。” 有人认为在这些新兴借贷平台中，保险将是下一个被关注的领域，很大程度上是因为这些借贷机构跟银行业实在太相像了。 风险投资公司Anthemis Group的总裁，Amy Nauiokas表示：“我们开始感受到技术确实给客户提供了无与伦比的体验，让他们能够提前知道非常细致琐碎的风险。例如，像是Trov（一家美国公司）这样的公司，让客户足不出门就能够掌握投资的关键信息，而不是向客户推销普通家庭投资套餐。” 而像是Anthemis这样的公司对传统银行业也起到了一定打击作用，有市场观察员表示，传统金融机构需要适应这新一代的竞争对手，不巧这个竞争对手对年轻“数字原生代”（完全依赖移动设备，24小时随时可以得到服务的一群人）来说相当有吸引力。 英国银行家协会（一家英国贸易机构）说数字化很可能是行业近期变化最显著的一个方面。 然而，该协会却警告人们风险还是存在的：“对于政府和监管机构来说，在银行和非银行之间营造一个公平的竞争关系至为重要，因为数字化会导致整个行业产生剧烈的变化。” “监管机构需要制定出银行和非银行二者都可以遵守的相同规章制度，以此来保护消费者的权益。” JPM 编译自 Finance Times, Banks Need to Adapt to New Breed of Rival, by Josephine Cumbo. |
|
|
