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诺贝尔奖得主一年盈利超1亿美金，方法是什么？ 搞懂行为经济学，一年真的可以赚100万 年化收益超30%的量化基金到底是什么？ 诺贝尔奖得主塞勒：让人工智能帮你赚钱 2017年诺贝尔经济学奖颁给了美国行为经济学家理查德·塞勒，而他多年潜心研究的行为经济学理论认为，证券的市场价格并不只由证券内在价值所决定，还在很大程度上受到投资者主体行为的影响，即投资者心理与行为对证券市场的价格决定及其变动具有重大影响。
行为经济学“威力”巨大
塞勒的理论与金融领域的一句俗话“多数人都是错的”不谋而合。大多数投资者都带有强烈的主观情绪或者跟风行为，而实力强大的投资机构或者精明的操盘手会通过观察市场情绪、交易数据来组成模型，依据模型来判断投资者行为是否已经过激，然后实现反向套利。
塞勒可能根本不太在乎诺贝尔735万人民币的奖金，因为他利用这一理论，每年在股市赚取的收益超过1亿美金！光在2105年里他为摩根大通管理的一支基金就由18亿翻倍上涨至37亿美金，足见他的行为经济学威力之大。
你也能利用行为经济学套利
塞勒的团队曾经还做过一个非常简单的股票收益策略：买进过去3-5年内输者的组合，卖出赢者组合，这一操作使得投资者在未来的3-5年内获得超额收益。机构看到了塞勒金融理论的套利能力，利用自身优势，观察投资者行为，准确捕捉市场情绪，分析海量交易数据最终利用计算机搭建的模型来做出准确率极高的交易策略。
著名投资机构LTR（Long term research 长期探索资产管理公司）就建立起了一套盈利能力极强的策略组合，并联合国际知名投资理财服务机构金道集团推出量化策略基金池。
量化基金是系统量化定价（systematic），量化就是用统计和数学的方法科学分析历史数据，排除人的非理性因素。模型判断出该买，基金就买；模型判断出该卖，基金就卖。所以，量化基金的基金经理职责是做好模型，而不是干涉模型的判断结果。随着计算机编程在金融投资中得到越来越广泛的应用，量化交易也越来越得到大家的关注。据华尔街日报报道，在过去20年，量化基金的数量和管理的资产规模有了大幅度增长。股票指数期货交易中，超过7成为量化交易。国际外汇期货交易中，量化交易量大约占到8成以上。
量化策略的投资步骤，其实就两步：一是“投什么”，二是“如何投”！投什么是大类资产配置，如设置股票类、债券类、货币类基金产品比例，或是浮动收益类和固定收益类产品比例，以及大类中细类资产投资比例；而“如何投”就是选股，先出股票池，再依照量化指标，如阿尔法值、贝塔值、夏普等绩效指标加上基金公司及经理人等因素做模型挑选个股。
金道LTR量化基金策略表现优异 目前LTR与金道合作推出了LTRF量化策略，以及经典均线穿越策略
经典均线穿越策略自2011年以来，收益达到70%，而最大回撤仅为9.5%，该策略收益非常平稳，注册GWFXecn账户，你将能够免费获得该策略的执行文件，载入MT4平台之后，按比例进行参数调整后，就能够令系统自动交易
LTRF量化策略，则是长期资本研究的王牌策略之一。该策略的理念与今年的诺贝尔经济学奖如出一辙，均是根据市场上普通交易者的过激交易行为而触发的套利机会进行的，简而言之，普通投资者总是受到恐慌和贪婪的支配，令他们的交易行为犯错，通过对交易数据以及对市场情绪的追踪，LTR研发了独有的金融行为学套利模型，在过去一年中，该策略的收益已经达到38%，最大回撤仅为7%。 |
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