在前期【交易系统的建立(三):自我认知】中(上面目录里有),有个重大的问题,是我们到市场的目标和能承受风险的问题。 两个问题综合起来看,可以归纳为一个重要的收益风险比参数R问题。 就是说,我们在市场中长期的目标是多少,分解到年、月、周、日的预期收益又是多少? 我们在认识了解自己的基础上,所能承受的最大亏损又是多少? 这些也决定了我们对风险的偏好程度,而这,也决定了我们的操作方式。 简单来说,收益风险比=预期收益 / 能承担的最大损失 每一笔交易之前,都应该对收益风险比有所估计。 举个例子,今年有世界杯比赛,有人喜欢买足彩, 假如今天我买了瑞典:英格兰的比赛,买的是指定分数英格兰胜,2块钱,赔率100倍。那么如果最后中了,将会收益200块-2块=198块,如果没中,那么就会损失2块钱。 则收益风险比 =198/2=99倍 其他条件不变的话,在交易收益风险比当然是越高越好。 但是在上个例子中,99倍的收益风险比当然很高,但却没有多少人去做,因为成功率实在是太低了。 所以收益风险比虽然重要,却不是单纯的重要,一定要结合交易的成功率来看。 但是风险收益比的重要性依然不能忽视。 当每笔交易树立起风险收益比的概念时,长期坚持下去,会大大加强我们的风险意识。 在市场生存的第一要务是什么?是活下去。 而要活下去,就离不开对本金的细心呵护,绕不过强烈的风险意识。 而对风控的把握,往往是高手们的交易系统的核心因素。 要找参照的话,一般来说,能超过2倍的收益风险比,都是很不错的数据。 最少也要大于1,否则就无从谈及交易。 在我看来,从现在开始,每笔交易前,在憧憬巨额收益的同时,不妨思索下潜在的风险,将预期收益与自己能承受的最大风险做个比较,提前假想,体验下回撤时痛苦的感觉,再综合系统中的其他因素做出交易决定。 长期坚持下来,对风控的培养很有好处。 免责声明:股市有风险,入市需谨慎!以上全部内容仅为技术基本面免费分享,不涉及任何个股推荐!文中提到的个股仅为走势回顾,并非推荐,请勿以此为投资依据!以上全部内容仅供参考,不对投资者构成任何投资建议!股市有风险,入市需谨慎! |
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