301082久盛电气：公司将成为光热发电加速发展下业绩弹性最大标的

【逻辑阐述】

1、公司成功填补高温伴热产品的空白，供货所有在建光热发电项目，矿物绝缘电缆独家供应。公司已经为中电建青海共和50MW塔式光热发电项目、内蒙古乌拉特中旗导热油槽式100MW光热发电项目、兰州大成敦煌50MW熔盐菲涅尔式光热电站、玉门鑫能熔盐塔式5万千瓦光热发电项目、华能清能院三亚光热项目、首航高科等多个光热发电项目提供电伴热产品及整体解决方案

2、公司手中订单量保持较高增长，盈利能力持续提升，充分受益部分高端特种电缆的进口替代

3、公司的防火特种电缆通过国家火炬项目验收，重点应用于核电、油气资源开发和新型能源建设项目。募投项目年产12000KM无机绝缘电缆和600KM油井加热电缆今年达产，产能释放确保业绩高增

4、公司产品销售主要以直销为主，客户主要为国家电网、中国建筑、中国中铁、中国铁建等大型央企和国企客户，上述主要客户信用状况良好，发生坏账的风险较小，但是公司大额的应收账款对公司现金流产生一定的压力，目前公司正在加快应收账款的回收

5、公司依托自身研发优势以及创新实力，并不断加大与外部研发平台的合作，保持行业敏感度，对现有产品不断提升优化性能以及节本降耗。同时，公司将继续加大在石油化工、核电、汽车等领域的产品研发，开发适用于高温、高压、高腐蚀及高辐射等特殊环境下使用的特种电缆，持续保持公司在研发创新领域的优势地位

6、技术上，目前该股处于量价齐升的上涨阶段，注意上方压力位在27.65附近

【操作建议】

短线推荐，开盘价在±3%以内可以关注，持股两天涨幅3%以上可以卖出（不涨也要止损出局）