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当前，绝大多数科技股的价格已经严重偏离了其基本面，甚至可以说是大幅脱离了价值中枢。虽然这些股票可能还会继续上涨，但作为一个自诩为价值投资者的人，面对这样的价格，我实在难以接受。 不过，为了保持对市场的敏感度，我会拿出一小部分资金参与主题投资。赚不赚钱并不是最重要的，关键是要保持对市场的感知，以便在未来的某个时刻能够派上用场。在这个市场上，我们必须时刻保持清醒，知道自己吃到了什么程度。如果因为操作失误而错过了大赚的机会，也不应该在这个时候急于追赶收益，而是应该考虑如何保全自己，确保能够活到下一轮行情。因此，当前的主仓应该集中在那些基本面良好、调整已经接近尾声的公司，或者是那些基本面正在改善、估值和位置都相对较低的标的。好的交易不仅仅是买到了好公司，更重要的是买到了好价格。主题投资如果节奏和板块对了，赚钱会很快，但如果错了，亏损也会来得更快。在低位潜伏主题投资，同时有业绩支撑，这是最理想的情况。但如果在高位追涨主题投资，胜算就会大打折扣。投资生涯是一个不断总结和改进的过程，也是一个不断克制和聚焦的过程。如果你今天不慎亏损，不要急于马上扳回一城，而是要冷静判断时机。比如，最近科技、AI、传媒大幅飙升，外资纷纷唱多，这本身就是一个巨大的风险信号。作为投资者，我们必须具备逆向思维的能力，意识到大的风险正在逼近。然而，作为交易者，我们必须永远保持清醒和乐观。市场不会关门，也不会坍塌。我们应该假设，如果科技股熄火了，谁会崛起，谁能扛起大旗？这是我们需要思考的问题。有刚性需求，有核心竞争力，老牌消费品企业还是持久靠谱的，科技股的喧闹后，绝大部分业绩无法跟进的企业，最终会一地鸡毛。
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